¿Qué mueve a los españoles a demandar productos de previsión como seguros de vida o planes de pensiones? En esta cuestión indaga el estudio realizado por ICEA (Investigación Cooperativa entre Entidades Aseguradoras y Fondos de Pensiones) en colaboración con el ICAE (Instituto Complutense de Análisis Económico) “Vulnerabilidad Financiera y otros determinantes de la demanda de seguros de vida y planes de pensiones a lo largo del ciclo vital”.
Este estudio se basa en la Encuesta Financiera de las Familias de 2011 (EFF 2011), elaborada por el Banco de España en base a una muestra de 6.000 hogares españoles sobre cuestiones como rentas, activos, gasto, ahorro, etc… con el objetivo de analizar quiénes y por qué motivos contratan productos de previsión con el fin de evitar la vulnerabilidad financiera.
Principales conclusiones
Aumenta el peso de los seguros de vida y los planes de pensiones en la cartera de productos de ahorro de los españoles, especialmente entre los más jóvenes
La tendencia es a iniciarse en este tipo de productos cada vez a una edad más temprana. El peso de los seguros de vida y los planes de pensiones ha pasado a suponer para este sector de la población del 8,6% en la EFF de 2005 al 38,2% en la EFF de 2011. Otro dato que refrenda esta tendencia es que en 2008, el 26,5% de los planes de pensiones fueron contratados por personas menores de 35 años. En 2011 este porcentaje asciende al 29,1%.
El nivel educativo, una palanca importante en el ahorro para la jubilación
La educación, especialmente en el ámbito financiero, permite una mayor libertad en la gestión del ahorro al brindar al individuo la oportunidad de entender la importancia de la planificación financiera y del ahorro a largo plazo que será esencial para complementar su futura pensión pública.
La capacidad de ahorro es fundamental en la planificación de la jubilación
Según las conclusiones de la EFF 2011, apenas un cuarto de los hogares (26,5%) posee algún vehículo de ahorro para su jubilación. Este porcentaje aumenta según aumenta el percentil de renta del hogar.
Los autónomos contratan productos de previsión en la misma medida que los asalariados
El porcentaje de hogares que suscribe este tipo de productos es similar en aquellos casos en los que el cabeza de familia es trabajador por cuenta ajena que en aquellos en los que el cabeza de familia es trabajador por cuenta propia.
También es similar el peso porcentual que tienen los seguros de vida y los planes de pensiones en el total de la cartera de inversiones del hogar en los dos casos anteriormente comparados.
Los niveles de endeudamiento aumentaron entre 2008 y 2011
Este hecho ha derivado en la modificación de la estructura de la cartera de inversión en determinados segmentos de la población, especialmente entre los más jóvenes.
Existe una correlación entre la contratación de seguros de vida y planes de pensiones y la contratación de otros productos de seguro
El 43% de los hogares que tiene un plan de pensiones o un seguro de vida, poseen un seguro de salud. El 33,6% de quienes poseen los primeros productos tienen además seguro de decesos y el 11,8% seguro de accidentes.
La vulnerabilidad financiera
El Índice de Vulnerabilidad Financiera tiene como objeto cuantificar el impacto financiero adverso en términos de nivel de vida en el supuesto de fallecimiento de uno de los miembros del hogar que aporta rentas al mismo.
Segmentada la muestra de población tomada, vemos que el grupo de edad más vulnerable sería aquel comprendido entre los 31 y los 40 años.
En términos de nivel de estudios, la vulnerabilidad aumenta según aumenta el nivel educativo.
En términos de renta, los hogares más vulnerables serían aquellos con rentas medias. Los menos vulnerables, aquellos que se encuentran en los percentiles de renta más elevados.
Por último, en relación a los niveles de deuda de los hogares, los más vulnerables son aquellos que tienen un nivel de endeudamiento medio (deuda total entre una y dos veces la renta bruta anual). Los menos vulnerables, aquellos que no tienen ningún tipo de deuda.
